Применение опционов для хеджирования портфельных рисков - Курсовая работа , страница 1

Дипломная работа опционы

Экспортеры и импортеры подвержены риску колебаний обменных курсов валют; кредиторы и заемщики подвержены риску изменения процентных ставок; владельцы портфелей ценных бумаг подвержены риску колебаний курсов акций и ставок по облигациям. Если Вы хотите представить себе компанию, которая была бы избавлена от всех этих проблем, то ее портрет будет примерно вот дипломная работа опционы небольшая фирма, работающая исключительно на местном сырье, сбывающая готовую продукцию исключительно на местном рынке, имеющая достаточный собственный капитал, чтобы не брать кредитов в банке, и хранящая свободные денежные средства в виде наличности в собственном сейфе.Наиболее известными контрактами на срочном рынке являются опционы. На срочном рынке спекулянты играют важную роль, являясь той стороной, за чей счет происходит хеджирование портфельных рисков. Опционы базируются на цене, лежащего в их основе биржевого актива, в качестве которого могут выступать другие ценные бумаги; внешняя форма обращения опционов аналогична обращению основных ценных бумаг.

Фьючерс как соглашение о купле или продаже некоторого актива в определенном количестве в зафиксированный срок в будущем по цене оговоренной .

Хеджирование опционами курсовая

Защита дипломной работы на тему авторской торговой стратегии Анатолия Демонова

Как написать диплом? / ПостНаука

опционы курсовая работа

Как написать диплом???-Лайфхаки

Дипломная работа — когда начинать писать диплом, как быстро написать диплом // Алчность Знаний

Как оформить курсовую или дипломную работу

5 Основных ошибок на защите диплома

Опционы Курсовая Работа [Опционы Курсовая]

Глава 1. Общая характеристика опционов 5 1. Опционные стратегии 13 2. Инвестирование в первичные активы акции или паи инвестиционных фондов на российском фондовом рынке сопряжено с неконтролируемым риском.

В мировой финансовой практике одним из способов ограничения риска является использование различных производных финансовых инструментов и структурных продуктов, дипломная работа опционы том числе опционов. В рыночной экономике постоянно наблюдаются изменения в ценах товаров, курсов валют, процентных ставок.

Поэтому, чтобы избежать риска потерь в случае неблагоприятного развития конъюнктуры, необходимо, во-первых, прогнозировать будущую ситуацию, во-вторых, страховать свои действия. Страхование или хеджирование состоит в устранении неблагоприятных колебаний цен на рынках для производителя или потребителя того или иного актива.

Цель хеджирования заключается в переносе риска изменения цены с одного лица на другое. Под хеджированием также можно понимать и процесс формирования сложной позиции, чувствительной только к отдельным составляющим изменения цен финансовых инструментов, из которых предполагается извлечь доход.

При дипломная работа опционы хеджирования желательно минимизировать возникающие затраты. Поэтому основными средствами хеджирования являются срочные производные инструменты, в частности опционы, так как их использование не требует отвлечения ресурсов в значительных объемах или не требует вообще, то есть затраты на дипломная работа опционы хеджирующей позиции незначительны. Опционы — чрезвычайно гибкие производные ценные бумаги, которые дают огромные дополнительные возможности для инвесторов, преследующих самые разные цели.

Агрессивным спекулянтам опционы позволяют получить максимально возможный финансовый рычаг, а консервативные инвесторы могут осуществлять хеджирование своего портфеля и контролировать риск вложений. Опционы могут быть не только в высшей степени спекулятивны, но дипломная работа опционы опцион монте карло консервативны — все зависит от выбранной стратегии.

Рынок опционов может быть использован для достижения разных целей, и для этого существует много разнообразных стратегий. Стратегия — комбинация разных опционов и, возможно, базового актива, в одном портфеле, созданном для достижения поставленной дипломная работа опционы цели.

Цель работы — рассмотреть опционные стратегии, применяемые дипломная работа опционы в мировой практике, их принципы построения, а также целесообразность и эффективность их использования на российском фондовом рынке.

Аналитическая матрица, комбинирующая анализ ДДП и опенку опционов Интерпретация матрицы реальных опционов. Интерпретация этой матрицы несколько напоминает интерпретацию стандартной матрицы фирмы Маккинзи с девятью клеточками, хотя она и применяет другие по сути своей параметры измерения [5. Проекты, которые попадают в клеточки в верхнем левом углу, являются весьма привлекательными вследствие как их позитивной величины NРV, так и наличия потенциально ценных опционов, которые дают менеджерам организации возможность принятия решения в то время, когда это может еще более дипломная работа опционы финансовую привлекательность проектов. Отметим, что существует высокая вероятность того, что эти возможности сами возникли только благодаря тем опционам, которые были реализованы в прошлом. Это вполне адекватно тому подходу, который Нонака сформулировал следующим образом: "Нет ничего необычного в том, чтобы находить информацию и знания, рождаемые основным процессом развития, хотя они могут быть и не совсем адекватны тому, что поначалу собирался получить или чего хотел добиться разработчик нового оригинального проекта".

В соответствии с поставленной целью в данной работе должны быть решены следующие задачи: 1 рассмотреть функционирование рынка опционных контрактов; 2 описать опционные стратегии; Заключение Опционы различаются между собой по четырем основным характеристикам, так называемым условиям опциона.

Они называются также стандартными условиями.

Также читайте

avantaqua.ru